Lors de l'organisation des réserves de trésorerie à court terme, le compte que vous choisissez peut avoir une incidence sur la facilité d'accès à votre argent, le montant des intérêts que vous gagnez, et les frais que vous payez. Les comptes du marché monétaire (MMA) et les comptes d'épargne peuvent tous deux servir à conserver une épargne d'urgence ou de l'argent destiné à des dépenses à court terme, mais leurs caractéristiques ne sont pas identiques.
Un compte du marché monétaire peut combiner des gains d'intérêt avec certaines caractéristiques transactionnelles, tandis qu'un compte d'épargne peut offrir une structure plus simple pour garder les liquidités séparées des dépenses courantes.
Comprendre les différences entre les comptes du marché monétaire et les comptes d'épargne peut vous aider à comparer les APY, les frais, les soldes minimums, les options d'accès et l'assurance-dépôts avant de choisir un compte.
Qu'est-ce qu'un compte du marché monétaire ?
Un compte du marché monétaire est un type de compte de dépôt de banque ou de coopérative de crédit qui verse généralement des intérêts tout en offrant certaines caractéristiques associées aux comptes transactionnels.
Selon l'institution financière, un MMA peut offrir la possibilité d'émettre des chèques, une carte de débit, un accès aux guichets automatiques, ou d'autres moyens d'accéder directement aux fonds.
Contrairement à un fonds commun de placement du marché monétaire, un compte du marché monétaire est un produit de dépôt offert par une banque ou une coopérative de crédit.
Les dépôts admissibles dans les banques assurées par la FDIC sont généralement assurés jusqu'à 250 000 $ par déposant, par banque assurée, pour chaque catégorie de propriété. Les coopératives de crédit assurées au niveau fédéral offrent généralement une protection comparable par le biais de la NCUA, dans les limites de couverture applicables.
En quoi les comptes du marché monétaire et les comptes d'épargne se ressemblent
Les comptes du marché monétaire et les comptes d'épargne ont plusieurs caractéristiques en commun.
Assurance-dépôts
Les deux peuvent être assurés au niveau fédéral lorsqu'ils sont offerts par une banque assurée par la FDIC ou une coopérative de crédit assurée au niveau fédéral, sous réserve des limites et des catégories de propriété applicables.
Cette protection est différente de la protection des marchés d'investissement. Un compte de dépôt bancaire n'est pas exposé aux fluctuations de prix du marché boursier de la même manière qu'un compte d'investissement.
Gains d'intérêt
Les deux types de compte versent généralement des intérêts, bien que l'APY puisse varier considérablement d'une institution financière à l'autre.
Les taux d'intérêt sur de nombreux comptes de dépôt sont variables, ce qui signifie que l'institution peut modifier le taux dans le temps.
Lors de la comparaison des comptes, il convient de considérer l'APY actuel ainsi que la question de savoir si l'institution impose des exigences de solde ou d'autres conditions.
Gestion de trésorerie à court terme
Les deux comptes peuvent être utilisés à des fins telles que :
- L'épargne d'urgence
- Les fonds pour réparations domiciliaires
- L'épargne pour remplacement de véhicule
- Les dépenses d'assurance annuelles
- Les objectifs d'achat à court terme
- Les réserves de trésorerie
Le compte approprié dépend de la rapidité avec laquelle vous avez besoin d'accéder à l'argent et du degré de flexibilité transactionnelle que vous souhaitez.
Principales différences entre les comptes du marché monétaire et les comptes d'épargne
Bien que les deux comptes puissent détenir de l'épargne, leurs caractéristiques peuvent différer.
Accès à votre argent
Les comptes du marché monétaire peuvent offrir un accès par chèque ou par carte de débit en plus des virements électroniques.
Les comptes d'épargne peuvent offrir moins de caractéristiques transactionnelles, bien que de nombreux comptes d'épargne modernes offrent un accès aux guichets automatiques, des virements mobiles et d'autres moyens pratiques d'accéder aux fonds.
Les caractéristiques exactes dépendent de l'institution financière.
Exigences de solde minimum
Certains comptes du marché monétaire exigent un dépôt d'ouverture minimum ou un solde minimum relativement important.
Des frais d'entretien mensuels peuvent s'appliquer si le solde du compte tombe en dessous du seuil requis par l'institution.
De nombreux comptes d'épargne, en particulier les comptes d'épargne en ligne, peuvent avoir des exigences de solde minimum plus basses ou aucuns frais d'entretien mensuels.
Cependant, les exigences varient, de sorte que les consommateurs devraient comparer les conditions réelles du compte plutôt que de supposer qu'une catégorie a toujours des frais moindres.
Taux d'intérêt et APY
Il n'existe aucune règle universelle selon laquelle les comptes du marché monétaire versent des taux d'intérêt plus élevés ou plus bas que les comptes d'épargne.
Les taux dépendent de l'institution, du solde du compte, des conditions du marché et de la structure du produit.
Certains comptes du marché monétaire utilisent des paliers de solde dans lesquels les soldes plus importants reçoivent des taux différents. D'autres offrent le même APY pour tous les soldes admissibles.
Lors de la comparaison des produits d'épargne, il convient d'examiner l'APY actuel et de déterminer si ce taux s'applique à la totalité de votre solde.
Frais des comptes du marché monétaire
Le taux d'intérêt n'est qu'une partie de l'équation de coût.
Avant d'ouvrir un MMA, il convient d'examiner :
- Les frais d'entretien mensuels
- Les exigences de solde minimum
- Le dépôt d'ouverture minimum
- Les frais de guichet automatique
- Les frais de guichet automatique hors réseau
- Les frais de chèques
- Les frais de transaction excédentaire, le cas échéant
- Les frais de virement télégraphique
- Les autres frais de service du compte
Un compte du marché monétaire avec un APY annoncé plus élevé peut ne pas offrir une plus grande valeur si les frais du compte réduisent considérablement les intérêts gagnés.
Comptes du marché monétaire contre comptes d'épargne à haut rendement
Les comptes d'épargne à haut rendement sont fréquemment utilisés pour les fonds d'urgence et d'autres objectifs d'épargne à court terme, car ils peuvent offrir des APY compétitifs sans exiger de caractéristiques transactionnelles étendues.
Un MMA peut être plus utile pour quelqu'un qui souhaite gagner des intérêts tout en conservant la possibilité d'émettre des chèques ou d'utiliser une carte de débit directement à partir du compte.
Un compte d'épargne à haut rendement peut être plus pratique pour quelqu'un qui souhaite garder l'épargne séparée des dépenses courantes et accède principalement à l'argent par le biais de virements électroniques.
Aucune des deux structures n'est universellement appropriée. La décision dépend des besoins d'accès, des conditions du compte, des exigences de solde et de l'APY disponible.
Quand un compte d'épargne peut être judicieux
Un compte d'épargne peut convenir lorsque l'objectif principal est d'accumuler et de préserver des liquidités plutôt que d'effectuer des transactions fréquentes.
Par exemple, un fonds d'urgence peut bénéficier du fait d'être détenu dans un compte d'épargne à haut rendement distinct où l'argent reste accessible mais est moins lié aux dépenses de routine.
Lors de la comparaison des comptes d'épargne, il convient d'examiner l'APY, les frais mensuels, le solde minimum, les politiques de virement, l'accès aux guichets automatiques et l'assurance-dépôts.
Quand un compte du marché monétaire peut être judicieux
Un MMA peut être utile lorsque vous souhaitez une combinaison de gains d'intérêt et de caractéristiques d'accès supplémentaires.
Par exemple, une personne qui maintient une réserve à court terme plus importante peut apprécier de disposer de la possibilité d'émettre des chèques ou d'utiliser une carte de débit sans avoir à déplacer de l'argent entre plusieurs comptes.
Cependant, ces commodités devraient être mises en balance avec les exigences de solde minimum et les frais.
Compte du marché monétaire contre fonds du marché monétaire
Les noms sont similaires, mais les produits sont différents.
Un compte du marché monétaire est un compte de dépôt de banque ou de coopérative de crédit et peut être admissible à l'assurance FDIC ou NCUA lorsqu'il est offert par une institution assurée.
Un fonds commun de placement du marché monétaire est un produit d'investissement. Il investit dans des titres à court terme et n'est ni un dépôt bancaire ni un compte assuré par la FDIC.
Comprendre cette distinction est important lors de l'évaluation de la sécurité et de l'accessibilité des liquidités.
Comment comparer les comptes
1. Comparer les APY actuels
Vérifiez l'APY actuel offert par plusieurs banques et coopératives de crédit.
Ne présumez pas qu'un MMA verse automatiquement plus qu'un compte d'épargne. Comparez les taux réels disponibles pour votre solde.
2. Examiner les soldes minimums
Déterminez si le compte exige un solde minimum pour gagner l'APY annoncé ou éviter des frais d'entretien mensuels.
Un APY plus élevé peut ne pas être utile si le maintien du solde requis crée des problèmes de trésorerie.
3. Calculer l'effet des frais
Comparez les frais mensuels, les frais de guichet automatique, les frais de chèques et les autres coûts du compte.
Par exemple, des frais d'entretien mensuels de 10 $ représentent 120 $ par an avant de considérer les intérêts qui auraient pu être gagnés sur cet argent.
4. Évaluer l'accès
Considérez comment vous prévoyez d'utiliser les fonds.
Si vous avez rarement besoin d'accéder au compte, un simple compte d'épargne peut offrir tout ce dont vous avez besoin. Si vous prévoyez effectuer des paiements directs occasionnels, les caractéristiques transactionnelles d'un MMA peuvent être utiles.
5. Vérifier l'assurance-dépôts
Confirmez que l'institution est assurée par la FDIC ou assurée au niveau fédéral par la NCUA, selon le cas.
Considérez également si le total de vos dépôts dans la même institution reste dans les limites d'assurance applicables pour la catégorie de propriété pertinente.
Choisir un compte pour la trésorerie à court terme
La différence entre un compte du marché monétaire et un compte d'épargne se résume finalement à la combinaison du rendement, des frais, des exigences de solde, de l'accès et de la commodité.
Un compte d'épargne à haut rendement peut bien fonctionner pour l'épargne d'urgence et les réserves liées à des objectifs lorsqu'un accès simple suffit. Un compte du marché monétaire peut offrir une alternative lorsque des caractéristiques transactionnelles supplémentaires sont précieuses.
Aucun des deux comptes ne devrait être choisi uniquement en raison de son APY annoncé. La comparaison la plus utile tient compte des intérêts réels gagnés après les frais, du montant de liquidités requis pour maintenir le compte, et de la facilité avec laquelle l'argent peut être accédé en cas de besoin.
Références
- Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) : Deposit Insurance and Deposit Accounts — fdic.gov
- Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) : Bank Accounts, Savings, and Fees — consumerfinance.gov
- National Credit Union Administration (NCUA) : Share Insurance Coverage — ncua.gov
- Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) : Cash Management and Investment Resources — finra.org
