Prêts auto : taux, durées, mensualités et préapprobation

Acheter un véhicule avec un financement implique davantage que trouver une mensualité qui convient au budget du ménage. Le taux d'intérêt, le taux annuel en pourcentage (APR), la durée du prêt, l'acompte, le prix du véhicule et les frais du prêteur peuvent tous modifier le montant total payé au fil du temps.

Pour de nombreux acheteurs, obtenir une préapprobation avant de visiter une concession peut faciliter la compréhension du processus de financement. Une préapprobation peut fournir un montant de prêt estimé ou approuvé, un APR et une durée de remboursement avant le début des négociations. Elle peut également donner aux emprunteurs un point de référence lors de la comparaison du financement offert par un concessionnaire.

Comprendre la structure des prêts auto peut aider les acheteurs à évaluer le coût total de l'emprunt plutôt que de se concentrer sur un seul chiffre.

Comment fonctionnent les prêts auto

Un prêt auto permet à un emprunteur de financer une partie ou la totalité du prix d'achat d'un véhicule et de rembourser le montant sur une période définie. Chaque paiement prévu comprend généralement le capital et les intérêts. Selon le contrat, le montant financé peut également inclure certaines taxes, frais et produits optionnels.

Le capital est le montant emprunté. Les intérêts sont le coût facturé par le prêteur pour fournir le financement. L'APR fournit une mesure plus large du coût de l'emprunt car il intègre le taux d'intérêt et certains frais associés au prêt.

Le véhicule lui-même sert généralement de garantie pour le prêt. Si l'emprunteur cesse d'effectuer ses paiements, le prêteur peut avoir le droit de reprendre possession du véhicule selon les termes du contrat et la loi applicable.

Cette structure signifie que deux prêts pour des véhicules de prix similaires peuvent avoir des coûts totaux sensiblement différents.

Les taux des prêts auto et ce qui les détermine

Le taux d'intérêt offert par un prêteur dépend de plusieurs facteurs. L'historique de crédit et les cotes de crédit sont importants, mais ce ne sont pas les seules considérations.

Les prêteurs peuvent également évaluer :

• Le revenu et les dettes existantes
• Le montant du prêt
• L'acompte
• La durée du prêt
• Si le véhicule est neuf ou d'occasion
• Les caractéristiques et l'âge du véhicule
• Les exigences de souscription du prêteur

Un emprunteur avec un crédit plus solide peut se qualifier pour un taux plus bas, tandis qu'un emprunteur avec un crédit plus faible peut recevoir un taux plus élevé ou des conditions de prêt différentes.

Les taux peuvent également varier considérablement d'un prêteur à l'autre. Les banques, les coopératives de crédit, les sociétés de financement et les concessionnaires peuvent offrir des arrangements de financement différents pour le même emprunteur et le même véhicule.

Cela rend la comparaison des taux particulièrement importante avant de signer un contrat.

Taux d'intérêt vs APR

Le taux d'intérêt et l'APR sont liés mais ne sont pas identiques.

Le taux d'intérêt représente le coût facturé sur le capital. L'APR est une mesure plus large qui intègre le taux d'intérêt et certains frais associés à l'obtention du crédit.

Lors de la comparaison des prêts auto, les emprunteurs devraient comparer l'APR avec l'APR plutôt que de comparer un taux d'intérêt d'une offre avec un APR d'une autre.

Par exemple, un prêteur pourrait annoncer un taux d'intérêt nominal plus bas mais facturer des frais qui rendent son coût d'emprunt global moins compétitif. Examiner l'APR peut fournir une base de comparaison plus utile.

Les emprunteurs devraient néanmoins examiner l'intégralité de la divulgation plutôt que de se fier exclusivement à l'APR, particulièrement lors de la comparaison de prêts ayant des structures différentes ou des frais supplémentaires.

Pourquoi la durée du prêt est importante

La durée du prêt est le temps dont dispose l'emprunteur pour rembourser le financement. Les durées courantes incluent 36, 48, 60, 72, et parfois 84 mois.

Une durée plus longue réduit généralement la mensualité requise car le solde est réparti sur davantage de paiements. Cependant, cela peut augmenter le total des intérêts payés sur la durée de vie du prêt.

Considérez un prêt hypothétique de 25 000 $ avec le même taux d'intérêt selon deux durées différentes. Le prêt le plus long produirait une mensualité plus petite, mais l'emprunteur effectuerait des paiements pendant des années supplémentaires et paierait des intérêts plus longtemps.

Cela crée une distinction importante :

Une mensualité plus basse ne signifie pas nécessairement un prêt auto moins coûteux.

Les emprunteurs devraient examiner à la fois la mensualité et le montant total payé sur la durée du financement.

Des durées plus longues peuvent également créer une exposition supplémentaire à une valeur nette négative. Comme les véhicules se déprécient généralement, un emprunteur peut devoir plus sur le prêt que ce que vaut le véhicule, particulièrement pendant les premières années d'une longue période de financement.

Comprendre la mensualité

La mensualité est généralement le chiffre que les emprunteurs remarquent en premier, mais ce n'est qu'une partie de l'équation du financement.

Le paiement est affecté par :

• Le montant financé
• L'APR
• La durée du prêt
• L'acompte
• Le crédit de reprise
• Les taxes et frais inclus dans le financement
• Les produits optionnels ajoutés au contrat

Un concessionnaire peut réduire la mensualité en prolongeant la durée du prêt plutôt qu'en réduisant le prix réel du véhicule.

Par exemple, faire passer un prêt de 48 mois à 72 mois peut faire paraître l'obligation mensuelle considérablement plus gérable sans réduire le montant financé.

Avant d'accepter un devis de paiement, demandez le prix de vente du véhicule, le montant financé, l'APR, la durée, les frais de financement et le total des paiements.

Obtenir une préapprobation avant de magasiner

La préapprobation peut être utile car elle établit les conditions de financement avant que l'acheteur n'entre dans le bureau de financement de la concession.

Un emprunteur peut demander une préapprobation auprès d'une banque, d'une coopérative de crédit ou d'un autre prêteur. Selon le prêteur, le processus peut impliquer de fournir des informations sur le revenu, l'emploi, les dettes, le montant du prêt souhaité et le véhicule acheté.

Une préapprobation peut indiquer :

• Le montant de prêt approuvé ou maximal
• L'APR
• La durée du prêt
• La mensualité estimée
• Les conditions qui doivent être satisfaites avant le financement final

Les conditions exactes dépendent du prêteur et de la demande.

La préapprobation ne signifie pas nécessairement qu'un emprunteur doit utiliser ce prêteur. Elle peut plutôt servir de référence à laquelle comparer le financement de la concession.

Préqualification vs préapprobation

La préqualification et la préapprobation sont parfois utilisées de manière interchangeable dans la publicité, mais les prêteurs peuvent utiliser ces termes différemment.

Une préqualification peut être basée sur des informations fournies par l'emprunteur et peut fournir une fourchette de financement estimée. Une préapprobation représente généralement une évaluation plus formelle, bien que le prêteur puisse toujours imposer des conditions avant de finaliser le prêt.

Les consommateurs devraient demander au prêteur ce que l'offre signifie exactement.

Les questions à poser incluent :

• Est-ce une approbation ferme ou une estimation ?
• Quel APR m'est-il offert ?
• Combien de temps l'approbation est-elle valide ?
• Y a-t-il un âge ou un kilométrage maximal pour le véhicule ?
• Le prêteur exige-t-il un concessionnaire particulier ?
• Y a-t-il des conditions qui doivent être satisfaites avant le financement ?
• Le prêteur effectuera-t-il une enquête de crédit dure ?

Comprendre ces détails empêche un emprunteur de traiter un taux estimé comme une offre de financement garantie.

Comparer les taux des prêts auto

Un emprunteur n'a pas à se fier exclusivement à la concession pour le financement.

Les sources potentielles incluent :

Banques : Les relations bancaires existantes peuvent rendre les demandes pratiques, bien que les emprunteurs devraient toujours comparer l'offre réelle avec les alternatives.

Coopératives de crédit : Les coopératives de crédit offrent fréquemment du financement auto et peuvent avoir des critères de souscription différents de ceux des banques.

Prêteurs en ligne : Les demandes en ligne peuvent faciliter la demande de financement sans visiter une succursale.

Financement de concessionnaire : Les concessionnaires peuvent soumettre des demandes à plusieurs prêteurs et présenter des options de financement pendant le processus d'achat du véhicule.

Comparer plusieurs offres peut révéler des différences significatives dans l'APR, la durée, les frais et la mensualité.

Lorsque les emprunteurs comparent les taux, les enquêtes de crédit peuvent affecter les dossiers de crédit. Cependant, plusieurs enquêtes de prêt auto effectuées dans une période de magasinage concentrée sont généralement traitées différemment par les modèles de notation de crédit que des demandes non liées réparties sur une longue période. Les consommateurs devraient vérifier les directives de notation actuelles et tenter de compléter la comparaison des taux dans la fenêtre applicable.

Financement du concessionnaire et négociation des taux

Le financement arrangé par le concessionnaire peut être pratique car le concessionnaire gère une grande partie du processus de demande.

Cependant, le taux de financement offert par une concession peut inclure une compensation pour le concessionnaire. Cela signifie que le taux présenté au client peut différer du taux que le prêteur a initialement mis à la disposition de la concession.

Une préapprobation peut donc fournir un point de comparaison utile.

Supposons qu'une banque offre un financement à un APR et que la concession en présente un autre. L'emprunteur peut comparer les deux offres sur la base du même montant de prêt et de la même durée.

La comparaison devrait inclure plus que la mensualité. Un concessionnaire pourrait offrir un paiement plus bas en prolongeant la période de remboursement, tandis que le prêt préapprouvé pourrait avoir une durée plus courte et une mensualité plus élevée mais des coûts de financement globaux plus bas.

Calculer l'acompte

Un acompte plus important réduit le montant emprunté.

Par exemple, si un véhicule coûte 30 000 $ avant taxes et frais, verser 6 000 $ comptant signifie qu'il faut financer moins que si l'acheteur verse 2 000 $ comptant.

Un acompte plus important peut réduire :

• Le montant financé
• Les intérêts payés au fil du temps
• La mensualité
• Le risque de devoir plus que la valeur du véhicule

Cependant, les emprunteurs devraient éviter de vider leur épargne d'urgence simplement pour augmenter l'acompte. Le montant approprié dépend de la situation financière globale de l'acheteur.

Tenir compte de la valeur nette de la reprise

Une reprise peut affecter le montant qui doit être financé.

Si le véhicule existant vaut plus que le montant dû sur son prêt, la différence peut fournir une valeur nette positive qui peut être appliquée au prochain achat.

Une valeur nette négative crée une situation différente.

Si un véhicule vaut 15 000 $ mais que l'emprunteur doit 19 000 $, il y a un écart de 4 000 $. Intégrer ce montant dans un nouveau prêt auto augmente le nouveau montant financé et peut rendre le prochain véhicule plus coûteux à financer.

Les emprunteurs devraient obtenir séparément la valeur de reprise et le solde du prêt en cours afin de comprendre exactement combien de valeur nette est disponible.

Attention aux produits additionnels

Les bureaux de financement des concessions peuvent offrir des produits tels que la couverture GAP, des contrats de service prolongés, une assurance-crédit ou d'autres produits liés au véhicule.

Certains peuvent fournir une protection utile dans des circonstances particulières, mais ils peuvent augmenter le montant financé et donc augmenter le coût de l'emprunt lorsqu'ils sont financés dans le cadre du prêt.

Demandez le prix de chaque produit optionnel séparément.

Un acheteur devrait savoir si un article est requis, optionnel, remboursable, annulable ou soumis à des exclusions spécifiques avant d'accepter de l'acheter.

La mensualité peut dissimuler le coût des produits additionnels car une augmentation relativement faible du paiement peut se traduire par un montant beaucoup plus important sur plusieurs années.

Examiner le contrat de prêt avant de signer

Avant de finaliser un prêt auto, les emprunteurs devraient examiner les divulgations et confirmer que les documents correspondent à l'accord négocié.

Les chiffres importants incluent :

• L'APR
• Les frais de financement
• Le montant financé
• Le total des paiements
• Le prix de vente total
• Le nombre de paiements
• La mensualité
• Les dispositions de retard de paiement
• Les modalités de remboursement anticipé

Les exigences fédérales de la Truth in Lending fournissent aux consommateurs des informations normalisées sur les coûts et conditions de crédit importants.

Si un vendeur ou un directeur financier indique que le financement est toujours en cours d'arrangement, les emprunteurs devraient comprendre si le contrat est réellement final. Un acheteur ne devrait pas supposer que l'approbation est complète simplement parce qu'on lui a permis de prendre possession du véhicule.

Vérifier les pénalités de remboursement anticipé

Certains emprunteurs prévoient de rembourser leur prêt auto plus tôt si leur situation financière s'améliore.

Avant de signer, vérifiez si le contrat contient une pénalité de remboursement anticipé et comment elle fonctionne.

Un prêt sans pénalité de remboursement anticipé peut offrir plus de flexibilité si l'emprunteur souhaite plus tard effectuer des paiements de capital supplémentaires ou rembourser le solde en totalité.

Cependant, les emprunteurs devraient vérifier le contrat réel plutôt que de supposer que le remboursement anticipé est sans pénalité.

Établir le budget complet du véhicule

Un paiement de prêt auto n'est qu'une partie de la possession d'un véhicule.

Le budget mensuel plus large peut inclure :

• L'assurance auto
• Le carburant ou la recharge
• L'entretien
• Les réparations
• L'immatriculation
• Le stationnement
• Les pneus
• Les taxes et frais
• Le paiement du prêt

Un véhicule avec un prix d'achat plus bas peut tout de même créer des dépenses de possession importantes selon son âge, son état, ses coûts d'assurance, son efficacité énergétique et ses exigences d'entretien.

Avant de faire une demande de financement, calculez le budget de transport complet plutôt que de déterminer l'abordabilité à partir du seul paiement du prêt.

Questions à poser avant d'accepter un prêt auto

Avant de signer, un emprunteur devrait pouvoir répondre à plusieurs questions de base :

• Quel est le prix négocié du véhicule ?
• Quel est le prix final tout inclus ?
• Combien est-ce que je finance ?
• Quel est l'APR ?
• Quel est le taux d'intérêt ?
• Quelle est la durée du prêt ?
• Quels sont les frais de financement totaux ?
• Combien vais-je payer au total ?
• Des produits optionnels sont-ils inclus ?
• Y a-t-il une pénalité de remboursement anticipé ?
• Que se passe-t-il si j'effectue un paiement en retard ?
• Le financement est-il entièrement approuvé ?
• Le contrat correspond-il à l'offre qui m'a été présentée ?

Si ces chiffres ne sont pas clairs, l'emprunteur peut demander que les documents soient expliqués avant de signer.

Considérations finales

Le financement auto est plus facile à évaluer lorsque l'achat du véhicule et le prêt sont traités comme des décisions distinctes.

Déterminez d'abord quel véhicule et quel prix d'achat conviennent au budget. Comparez ensuite les offres de financement en fonction de l'APR, du montant financé, de la durée, de la mensualité et du coût total.

La préapprobation peut donner aux emprunteurs un point de référence important avant d'entrer dans une concession, tandis que comparer le financement bancaire, des coopératives de crédit, en ligne et de concessionnaire peut révéler des différences qui pourraient autrement être cachées derrière les chiffres de la mensualité.

L'objectif n'est pas simplement d'obtenir un paiement qui convient au mois en cours. Un prêt auto correctement évalué devrait également avoir du sens sur toute la période de remboursement, y compris les intérêts payés, la dépréciation potentielle, les coûts d'assurance et d'entretien, et la capacité de l'emprunteur à continuer d'effectuer les paiements si les circonstances changent.